市值3.18億美元，3D打印服務(wù)平臺(tái)Fathom 完成SPAC合并后IPO上市

2022年1月5日,，南極熊獲悉,，按需制造服務(wù)提供商Fathom Digital Manufacturing宣布完成了與特殊收購公司（SPAC）Altimar Acquisition Corp II的合并,，并在紐約證券交易所IPO上市,，股票代碼為“FATH”,。
根據(jù)交易條款,，CORE Industrial Partners將繼續(xù)成為新合并公司的最大股東。此前,，F(xiàn)athom曾估計(jì),，通過上市將使籌集到高達(dá)8000萬美元的資金。

在上市后的一周內(nèi),，F(xiàn)athom的股票價(jià)值有所波動(dòng),，從上市前的10.53美元高點(diǎn)跌至5.96美元低點(diǎn)，目前在6美元左右,。

Fathom首席執(zhí)行官Ryan Martin說："我們是一家強(qiáng)大的,、盈利的公司,，相信我們?cè)诩~約證券交易所的上市將加速Fathom的增長,。這些新技術(shù)將使我們能夠以比以往更高的效率和反應(yīng)能力服務(wù)于我們的目標(biāo)市場(chǎng)"。

△Fathom的90多臺(tái)3D打印機(jī)包括PolyJet,、FDM,、SLS、MJF,、SLA和DMLS機(jī)器,，圖片來自Fathom Digital Manufacturing

Fathom數(shù)字制造公司的IPO

Fathom位于美國威斯康星州,，主要提供快速原型和小批量生產(chǎn)服務(wù)。公司提供超過25種不同的生產(chǎn)工藝,，從數(shù)控加工和注塑成型到3D打印,，能夠解決國防、航空航天,、醫(yī)療和汽車應(yīng)用,。

為了有效地推廣服務(wù)，F(xiàn)athom建立了一個(gè)在線報(bào)價(jià)平臺(tái),，用戶能夠即時(shí)上傳3D模型并評(píng)估打印成本,，而且公司不斷投資于軟件產(chǎn)品。

2018年2月期間,，F(xiàn)athom為Rhino和Grasshopper3D建模程序推出了一個(gè)開源的Crystallon插件,，這是一個(gè)專門滿足用戶設(shè)計(jì)需求的附加組件。不久之后,，還開始與Stratasys公司的經(jīng)銷商GoEngineer合作,，加速3D打印的跨行業(yè)應(yīng)用。

此后,，美國海軍陸戰(zhàn)隊(duì)使用Fathom的服務(wù)來建造模塊化后勤車輛,。Fathom一直在美國公司5000強(qiáng)中名列增長最快的私營公司，在IPO完成后,，CORE Industrial Partners的John May說它現(xiàn)在已經(jīng) "鞏固了在3D打印領(lǐng)域的前沿地位",。

CORE Industrial Partners的創(chuàng)始人兼管理合伙人May說："他們獨(dú)特的按需平臺(tái)和多樣化的產(chǎn)品完全適合當(dāng)今制造商面臨的挑戰(zhàn)和機(jī)遇，我們對(duì)Fathom團(tuán)隊(duì)在過去三年取得的驚人增長和創(chuàng)新感到非常自豪,，我們很高興能繼續(xù)成為Fathom的最大投資者,。"

△2019年,，F(xiàn)athom團(tuán)隊(duì)?wèi)c祝公司連續(xù)第七年入選Inc 5000榜單,，圖片來自Fathom Digital Manufacturing

Fathom與SPAC合作伙伴的合并于2021年12月23日結(jié)束，雙方同意合并后的公司將保留 "Fathom "的名稱,，以及經(jīng)驗(yàn)豐富的首席執(zhí)行官Ryan Martin,、首席財(cái)務(wù)官M(fèi)ark Frost、首席運(yùn)營官Rich Stump和董事會(huì)主席TJ Chung,。

在2021年7月他們首次宣布要通過合并方式上市,，當(dāng)時(shí)估計(jì)，這筆交易將使合并后的公司價(jià)值達(dá)到15億美元,，并以每股10美元的價(jià)格籌集8000萬美元,。盡管Fathom公司尚未確認(rèn)股票發(fā)行是否吸引了投資者的興趣，但人們認(rèn)為此舉已經(jīng)籌集到了迅速擴(kuò)大所需的資金,。

Chung說："這項(xiàng)交易使我們能夠繼續(xù)投資于工業(yè)4.0,，以進(jìn)一步鞏固我們的市場(chǎng)領(lǐng)先地位,，并通過我們不斷擴(kuò)大的能力更好地服務(wù)我們的客戶，F(xiàn)athom經(jīng)驗(yàn)豐富的領(lǐng)導(dǎo)團(tuán)隊(duì)已經(jīng)成功地利用了CORE的知識(shí)和經(jīng)驗(yàn),，使我們達(dá)到了今天的水平,，我們對(duì)未來的前景感到興奮。"

△繼2020年12月Desktop Metal的SPAC合并后,，其他幾家3D打印公司也選擇通過類似途徑上市,，照片來自Desktop Metal。

3D打印的SPAC合并趨勢(shì)

自從2020年底Desktop Metal通過SPAC合并在紐約證券交易所上市以來,，3D打印行業(yè)一直充斥著尋求利用同樣方式向投資者融資,。

就在上個(gè)月，工業(yè)3D打印機(jī)制造商Essentium透露,，它也計(jì)劃通過與SPAC合并上市,，合并后的公司估值約為9.74億美元。這筆交易將在2022年第一季度結(jié)束前完成,，由此產(chǎn)生的企業(yè)將籌集3.46億美元的資金,，它計(jì)劃將這些資金用于推動(dòng)其有機(jī)增長。

Fathom的IPO也緊隨Shapeways和Velo3D的類似舉措,，這兩家公司在2021年11月完成各自的SPAC合并后,，現(xiàn)在也都在紐約證券交易所上市。前者從其交易中籌集了1.03億美元的總收益,，而后者則獲得了約2.74億美元,，它現(xiàn)在打算用這筆資金在歐洲擴(kuò)張,，并支持Sapphire XC系統(tǒng)的推出,。

Xometry等公司選擇通過更傳統(tǒng)的方式上市，在2021年6月進(jìn)行了2.52億美元的IPO,，沒有SPAC參與,。利用通過這筆交易籌集的資金，以3億美元的價(jià)格收購了Thomas ,，該交易預(yù)計(jì)將大大擴(kuò)展其買家和賣家的基礎(chǔ),。