加速金屬3D打印和高速擠出技術(shù)開發(fā)！Essentium將SPAC上市

導(dǎo)讀：2021年眼看就要到了最后一個月,，又有一家3D打印公司準備借殼上市了,！

南極熊獲悉，工業(yè)3D打印機制造商Essentium計劃通過與特殊用途收購公司 (SPAC) Atlantic Coastal Acquisition合并上市,。據(jù)了解,，交易將于2022年第一季度末完成，兩家公司將合并為一家價值約9.74億美元（約62.11億人民幣）的合資企業(yè),，并將在納斯達克上市,，股票代碼為“ADTV”。交易預(yù)計將為企業(yè)籌集3.46億美元（約23.21億人民幣）,，這些收益將主要用于有機增長,。

△雙擠出頭3D打印機

高速擠出技術(shù)

Essentium在2018年推出旗艦高速擠出(HSE) 技術(shù),，旨在解決傳統(tǒng)FFF系統(tǒng)的速度和強度缺陷。該公司聲稱HSE打印機速度比普通機器快了5-15倍,，還配備內(nèi)置攝像頭,，能提供更快的數(shù)據(jù)流，讓用戶可以高精度地監(jiān)控打印過程,。在過去三年中,，Essentium穩(wěn)步擴展平臺，并與巴斯夫和Materialise合作推出開放式高速3D打印模型,。又與LEHVOSS共同制造新PEEK和尼龍系列,，以及一批新的具有航空航天、電子和國防潛力的高性能長絲,。

△HSE 280i HT。照片來自Essentium

2021年,，該公司還擴大了產(chǎn)品組合,，并在Formnext 2021推出了HSE 240T，與HSE 180系列和HSE 280I HT共同作為銷售重點,，為中小企業(yè)工廠提供高效,、快速的生產(chǎn)。Essentium將HSE作為主要優(yōu)勢之一,，在SPAC合并之后該公司將增加擴展平臺“分布式生產(chǎn)能力”所需的資金,。

△Essentium的HSE 180-S 3D打印機,。 照片來自Essentium。

Essentium首席執(zhí)行官Blake Teipel表示,，貿(mào)易失衡和疫情等障礙不斷升級,，正在加劇現(xiàn)有全球供應(yīng)鏈模式中的基本赤字。Essentium正在努力為新的制造模式提供長期,、可持續(xù)的解決方案來正面應(yīng)對這些全球挑戰(zhàn),。

△Essentium的HSE 280i HT 3D打印機,。圖片由Essentium提供。

開發(fā)金屬系統(tǒng)

Essentium目前通過全球機床,、夾具,、固定裝置和熱塑性塑料產(chǎn)品以及相關(guān)國防部應(yīng)用的商業(yè)和關(guān)鍵用例，為價值2090億美元的TAM提供服務(wù),。其客戶群包括美國國防部,、Lockheed Martin,、福特汽車公司，以及其他航空航天和國防,、政府和藍籌工業(yè)客戶,。涉及領(lǐng)域跨聚合物和金屬系統(tǒng)的工藝、材料等IP組合,，擁有150多項專利,。

△在PEKK中3D打印的工業(yè)零件,。照片來自Essentium

該公司還聲稱擁有一支具有材料科學(xué)和供應(yīng)鏈背景的管理團隊,，能夠繼續(xù)在聚合物和復(fù)合材料之外進行創(chuàng)新，包括FlashFuse技術(shù),。據(jù)悉,，Essentium目前正在開發(fā)一套金屬增材制造系統(tǒng)，為結(jié)構(gòu)完整性應(yīng)用提供獨特的冶金和先進的微觀結(jié)構(gòu),。Essentium對金屬3D打印和數(shù)字制造計劃的新投資預(yù)計將為總價值3180億美元的TAM創(chuàng)造增量市場機會,。

△FlashFuse技術(shù)

9.74億美元IPO

Atlantic Coastal與Essentium在假設(shè)股東沒有贖回的情況對即將成立的公司估值為每股10.00美元。鑒于Essentium預(yù)計到2023年將產(chǎn)生2.12億美元（約13.52億人民幣）的收入,，這筆交易對股東來說是有利的,，因為合并后的公司預(yù)計價值將達到該金額的4.6倍。一旦交易完成,，兩家公司股東將把股權(quán)轉(zhuǎn)入新公司，Essentium的支持者將保留64%的股份,，而Atlantic Coastal將繼承36%股份,。

△Essentium

對于尋求贖回權(quán)的股東，該公司和Atalaya附屬公司ACM ARRT VII C LLC已同意聯(lián)合要約收購,。在有限制的情況下,，該協(xié)議將使Atalaya購買投標的前1000萬股，而Atlantic Coastal承諾購買其余股份,。如果交易在未來兩年內(nèi)終止,，Atlantic Coastal也同意以贖回價購買Atalaya收購的股份，增加了交易的穩(wěn)定性,。

△AtlanticCoastal

在資金方面,，假設(shè)沒有與交易結(jié)束相關(guān)的贖回或費用，SPAC預(yù)計將為合并后的公司帶來高達3.46億美元的凈收益,。盡管AtlanticCoastal的資產(chǎn)負債表上有3.46億美元資產(chǎn),，但部分資金也將通過4000萬美元的PIPE籌集，由Atalaya,、巴斯夫,、Apeiron和投資者Christian Angermayer提供支持,。

△Essentium聯(lián)合創(chuàng)始人兼首席執(zhí)行官Blake Teipel,。圖片由Essentium提供。

整體來說,，本次SPAC可能仍需獲得股東批準,，但兩家公司董事會已一致批準該交易。并且根據(jù)AtlanticCoastal首席執(zhí)行官Shahraab Ahmad的說法,，Essentium的HSE技術(shù)的可持續(xù)性優(yōu)勢能使其成為理想的合作伙伴,，實現(xiàn)生態(tài)目標。

SPAC上市的趨勢再度興起

在過去的18個月中,，一大批3D打印公司通過SPAC方式上市,，籌集了大量資金。在Essentium之前,，F(xiàn)ast Radius是其中最新宣布上市的一家,，此前它公布了在2021年7月通過9.95億美元SPAC上市的計劃（詳情請參考：又一家公司上市！Fast Radius將與ECP合并上市納斯達克,，估值10億美元）,。

△FastRadius

Xometry最近也決定上市，但選擇了傳統(tǒng)IPO的方式（詳情請參考：3D打印制造互聯(lián)網(wǎng)平臺XOMETRY上市募資2.52億美元,，股價飆升1倍）,。盡管沒有SPAC的支持，該公司仍然能夠從交易中籌集3.02億美元,，比最初的預(yù)期高出近5000萬美元,。

△全球制造市場Xometry在納斯達克首次公開募股 (IPO),。

當(dāng)然,，也有公司選擇不“隨大流”，按部就班地發(fā)展,。3D打印機制造商Formlabs表示,，在2021年5月籌集了1.5億美元之后，它正在避免從SPAC上市趨勢中獲利,。據(jù)報道,，該公司的首席執(zhí)行官Max Lobovsky當(dāng)時表示，公司“足夠大和足夠成熟”上市,，但會“花時間”確保在上市之前做到最佳狀態(tài),。

參考閱讀：

1. Essentium to go public via merger with Atlantic Coastal
2. ESSENTIUM TO GO PUBLIC IN 3D PRINTING’S LATEST IPO VIA$974M SPAC MERGER
3. Essentium, A Disruptive Advanced Manufacturing EcosystemProvider, to Become A Public Company Through Merger with Atlantic Coastal AcquisitionCorporation
4. Essentium to Go Public via SPAC, Announces Metal 3DPrinting Development
5. Essentium將在2021年Formnext展會上推出HSE 240 HT雙擠出頭3D打印機
6. 改變AM游戲規(guī)則，Essentium為高性能3D打印應(yīng)用推出新型PEKK長絲
7. 高速,、獨立雙擠出機,！Essentium推出工業(yè)級FFF 3D打印機HSE 280i HT
8. 又一家公司上市,！Fast Radius將與ECP合并上市納斯達克，估值10億美元
9. 3D打印制造互聯(lián)網(wǎng)平臺XOMETRY上市募資2.52億美元,，股價飆升1倍